Οι ευρωπαϊκές εταιρείες που παρέχουν κρίσιμες υποδομές για την ανάπτυξη της τεχνητής νοημοσύνης (ΤΝ) κερδίζουν την προσοχή των επενδυτών παρά τις ανησυχίες που διατυπώνονται για πιθανή «φούσκα» στο συγκεκριμένο τομέα. Σύμφωνα με πρόσφατες συζητήσεις της UBS με Ευρωπαίους επενδυτές, που δημοσιοποίησε η ιστοσελίδα Investing.com – περίπου το 90% των επενδυτών αναγνώρισε την πιθανότητα να βρισκόμαστε μπροστά σε μια φούσκα στον τομέα της ΤΝ, ωστόσο οι περισσότεροι συνεχίζουν να επιλεκτικά να επενδύουν σε τομείς που σχετίζονται με την ΤΝ.
Η UBS αναφέρει ότι οι επενδυτές εστιάζουν ιδιαίτερα σε εταιρείες που αντιμετωπίζουν βασικές προκλήσεις υποδομής ΤΝ, συμπεριλαμβανομένης της διαχείρισης ενέργειας και των δυνατοτήτων κέντρων δεδομένων. Οι ανησυχίες για την παροχή ενέργειας κατατάσσονται μεταξύ των κορυφαίων ζητημάτων για την ανάπτυξη της ΤΝ, δημιουργώντας ευκαιρίες για εταιρείες που ειδικεύονται σε λύσεις διαχείρισης ενέργειας.
Σύμφωνα με την UBS, οι 5 κορυφαίες ευρωπαϊκές εταιρείες που οι επενδυτές πιστεύουν ότι είναι καλά τοποθετημένες στην αγορά για να επωφεληθούν από την υποδομή ΤΝ είναι οι ακόλουθες:
- Legrand: Θεωρείται νικητής της ΤΝ λόγω του ολοκληρωμένου χαρτοφυλακίου λύσεων ηλεκτρικής και ψηφιακής υποδομής. Τα συστήματα διαχείρισης ενέργειας και τα προϊόντα υποδομής κέντρων δεδομένων της γαλλικής εταιρείας αντιμετωπίζουν κρίσιμες προκλήσεις ανάπτυξης ΤΝ, ιδιαίτερα τις ανησυχίες για ενεργειακή απόδοση που οι επενδυτές επισήμαναν ως σημαντικό περιορισμό για την επέκταση της ΤΝ. Η Legrand ανέφερε αποτελέσματα δευτέρου τριμήνου που ξεπέρασαν τις προσδοκίες των αναλυτών, με λειτουργικά κέρδη 8% πάνω από τις εκτιμήσεις, και στη συνέχεια αύξησε τις προβλέψεις της για το περιθώριο κέρδους. Η εταιρεία έλαβε επίσης αυξήσεις τιμών-στόχων τόσο από την Deutsche Bank όσο και από τη Citi, επικαλούμενη την ανάπτυξη των κέντρων δεδομένων.
- Schneider Electric: Οι λύσεις της βοηθούν τα κέντρα δεδομένων να βελτιστοποιήσουν τη χρήση ενέργειας, ένας κρίσιμος παράγοντας καθώς η UBS σημειώνει ότι οι επενδυτές αναρωτιούνται εάν θα υπάρχει επαρκής ηλεκτρική ενέργεια για την τροφοδότηση της μαζικής επέκτασης των εγκαταστάσεων υπολογιστών ΤΝ. Να σημειωθεί ότι η Schneider Electric έχει πρόσφατα καταλήξει σε συμφωνία για την απόκτηση του 35% της Temasek στην ινδική κοινοπραξία τους, Schneider ElectricIndia Private Limited, έναντι 5,5 δισ. ευρώ.
- Belimo: Ο ελβετικός κατασκευαστής βαλβίδων και αισθητήρων, περιλαμβάνεται επίσης στη λίστα. Τα προϊόντα της εταιρείας είναι απαραίτητα για συστήματα ελέγχου κλίματος σε κέντρα δεδομένων, βοηθώντας στη διαχείριση των σημαντικών απαιτήσεων ψύξης της υποδομής ΤΝ, βελτιώνοντας παράλληλα την ενεργειακή απόδοση.
- Halma: Είναι ένας βρετανικός όμιλος που επικεντρώνεται στην τεχνολογία ασφάλειας, υγείας και περιβάλλοντος, αξίζει επίσης αναφοράς. Τα συστήματα ανίχνευσης κινδύνων και προστασίας ζωής της εταιρείας είναι ολοένα και πιο σημαντικά καθώς επεκτείνονται τα κέντρα δεδομένων, αντιμετωπίζοντας ανησυχίες ασφαλείας σε αυτές τις κρίσιμες εγκαταστάσεις. Η Halma πρόσφατα αύξησε την πρόβλεψη αύξησης εσόδων πλήρους έτους σε χαμηλά διψήφια ποσοστά, λόγω της ισχυρής απόδοσης στον τομέα της φωτονικής. Η εταιρεία απέκτησε επίσης την Brownline, έναν πάροχο γυροσκοπικών συστημάτων εντοπισμού, έναντι 150 εκατ. ευρώ.
- ASML: Η ASML συμπληρώνει την πρώτη πεντάδα με τον προηγμένο εξοπλισμό κατασκευής ημιαγωγών. Ενώ είναι κυρίως γνωστή για την τεχνολογία παραγωγής τσιπ, τα εργαλεία της ASML είναι θεμελιώδη για τη δημιουργία των επεξεργαστών που τροφοδοτούν συστήματα ΤΝ, αν και οι επενδυτές εξέφρασαν ανησυχίες σχετικά με το ποσοστό των κεφαλαιουχικών δαπανών που ρέει προς τις εταιρείες ημιαγωγών. Να σημειωθεί ότι η ASML έχει λάβει επαναλαμβανόμενη θετική αξιολόγηση από την Goldman Sachs, η οποία επισήμανε την ισχυρή ζήτηση που οδηγείται από την ΤΝ.
